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喜好自行車運動的小陳，年初決定創業開自行車店，為了籌措開店資金，小陳向朋友借了100萬元，加上自己的存款250萬元，以及向銀行貸款150萬元，共500萬元資金。 資金到位後，小陳很快找到店面，花了30萬元裝潢，200萬元進貨5款價位不等的自行車40輛，再用80萬元買貨車，20萬元買修車工具，開店第一個月賣出15輛自行車，扣除水電費、店租後，共賺10萬元……
企業的營業活動就像自行車店的經營，包含資金需求與用途、負債與借貸、進貨與支出、營收與利潤等，這些項目到年底結算時，將會產生3張財務報表：資產負債表（Balance Sheet）、損益表（Profit and Loss Statement）、現金流量表（Cash Flow Statement），記錄公司過去一年的所有營業活動。
「會計是事業的語言。透過特定文件或財務報表，記錄、分類與摘要企業經濟活動。」《真希望老師這樣教會計》作者韋恩‧拉貝爾（Wayne Label）強調，財務報表是企業的體檢報告，描述的是經營的故事。只要懂得會計原理，就可以知道企業是如何找錢用錢、賺錢還是賠錢，錢怎麼進出，又是誰出錢、誰分錢……
5要點看懂財報，掌握成功關鍵因素 雖然財務報表具有表達企業經營狀況的功能，許多經理人卻往往因為不知該如何解讀而卻步，平白喪失掌握經營成功關鍵因素的契機。《賺錢的邏輯你懂了！》作者郭榮芳提出了閱讀財務報表的5個重點：
1.認清企業賺錢與獲利模式：
也就是會計世界的「損益」。損益表可以了解企業是否有賺錢，一年到底賺多少錢，未來會不會繼續賺錢，以及賺錢的模式。
2.企業累積的財富有哪些：
亦即企業的「資產」。資產是企業投入的錢，用於經營累積賺更多錢，企業一方面累積財富，一方面利用這些財富，在未來賺更多。
3.投入的資金來自何處：
企業的資金有借來的，也有自己的，借來的資金叫「負債」，自己出的資金就是「自有資本」。借來的資金與自有資本的比例不同，對企業營收將產生何種影響？負債較高的企業有何缺點，又有何優點？ 上述的資產、負債與權益，就成「資產負債表」，用於說明企業投入的資金用途與資金來源。
4.賺的錢如何分配給股東：
企業經營有賺錢，股東跟著獲益，將獲利分配給股東時，是要發放「現金股利」還是「股票股利」？股東擁有的權益又是多少？可透過上述問題了解股東權益。
5.觀察資金的流出與流入：
企業營運的資金從哪裡來、用到那裡去，營運結果剩餘的資金留在公司嗎？現金是不是足夠使用？資金主要投資在哪裡？從現金流量表中可看出企業的資金運用。
「會計世界像面鏡子，會忠實反映企業經營的面貌。」郭榮芳強調，透過上述閱讀財報的5個要點，將可掌握公司經營的4個寶庫：賺錢、財富、資金與權益。
扮演經營偵探，找出下一步行動 看懂財報是一回事，能否做出正確決策又是另一回事。「財務報表無法告訴你該怎麼做，經理人才是解開波切歐里（Luca Paioli，會計學之父）密碼的偵探。」《財報就像一本故事書》作者劉順仁指出，不管是再大型的企業，最後的經營成果都會彙整成薄薄幾張財務報表，如何充分解讀其中的經營訊息，將影響企業的競爭力。
就像1940年代，理查‧麥當勞（Richard "Dick" J. McDonald）與莫里斯‧麥當勞（Maurice "Mac" McDonald）兩兄弟透過財務報表意外發現，麥當勞（McDonald's）八成的生意來自漢堡，於是決定簡化產品線，將25項產品減少為9項，專攻低價且銷售量大的漢堡，一舉讓麥當勞的銷售與獲利激增，奠定成為世界級企業的基礎。
劉順仁強調，財務報表就像經理人的望遠鏡與顯微鏡，既能協助發現改善經營活動，也能形成長期策略。比如說，當營收下滑時，經理人必須像偵探，深入探討到底是因為總體經濟衰退所造成，還是競爭對手侵蝕市場，或是產品品質有問題，再據此擬訂下一步行動。
繼上一次介紹「損益表」後（詳見《經理人月刊》第111期「活用損益表做管理」），本次特別企畫要介紹的是「資產負債表」與「現金流量表」，相較於透過損益表了解企業某一段期間的經營狀況，資產負債表則可協助經理人釐清企業的財產與借貸，現金流量表則可掌握企業資金的增減。徹底讀懂這三張財務報表，才能完整掌握企業經營的現況與未來。
把握存量與流量，從細微變化中發現問題
「財務報表的功能在於，提供問問題的起點，而不是終點。」《財報就像一本故事書》指出，財務報表最大的功能不在於直接回答經營上的問題，而是協助經理人發現問題，進而找出改善方法。閱讀財務報表時，可以從存量與流量的變化中，剖析經營活動的各項數值，從細微的變化中，找出與經營相關因素。
存量（stock）：代表任何特定時間點上，企業所擁有的財務資源，例如企業手中握有多少現金與應收帳款數量。存量的重點在於「表達事實」，確認財務報表中各項數值的正確性。
流量（flow）：代表一段時間內，企業財務情況的變化，例如每一年度的營收與獲利金額各是多少。流量的重點在於「解釋變化的原因」，合理地解釋財務報表中各項數值為何增減。而「表達事實」與「解釋變化的原因」，就是財務報表最基本的功能。
資料來源：《財報就像一本故事書》，時報出版
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